Ley de Transparencia Empresarial (CTA) de Estados Unidos
Con el comienzo del nuevo año, la Ley de Transparencia Corporativa (CTA, por sus siglas en inglés), de reciente aplicación, está ya en plena vigencia. En los últimos años, muchos países denominados "paraísos fiscales", para evitar ser incluidos en la lista negra o gris del Departamento del Tesoro de EE.UU., han tenido que aumentar la transparencia de sus beneficiarios efectivos. La LTC pone a EE.UU. en línea con estos y otros países que exigen requisitos significativos de información sobre beneficiarios reales, incluido el personal clave con control sobre las entidades declarantes. Este artículo aborda algunas de las preguntas más frecuentes que hemos recibido en relación con la CTA y sus requisitos de información sobre beneficiariosreales.
¿Es la obligación de informar sobre la titularidad real de la CTA un nuevo requisito?
Esta obligación de informar sobre la titularidad real no es del todo nueva. Aquellos de ustedes que participan en transacciones comerciales internacionales, especialmente inversiones u otras actividades de fusiones y adquisiciones, han oído hablar de CFIUS (el Comité de Inversiones Extranjeras en los Estados Unidos), incluso si no saben cómo pronunciar el acrónimo (SIFF-ee-us). Desde 2018, el CFIUS exige una revisión de determinados tipos de transacciones de control relacionadas con entidades estadounidenses.
Hemos asistido a clientes en la realización de revisiones CFIUS y en el diálogo con el comité CFIUS. Cada transacción revisada por el CFIUS requiere una divulgación de información sobre la propiedad efectiva. Sin embargo, no todas las transacciones requieren una revisión CFIUS. En este sentido, los requisitos de la CTA son significativamente diferentes porque cada entidad estadounidense, independientemente de su titularidad, debe ahora revelar su información sobre beneficiarios reales.
¿Es el informe BOI un requisito estatal o federal?
La CTA es una ley federal, y el programa de notificación de la CTA está gestionado por FinCEN (Financial Crimes Enforcement Network), que es una oficina del Departamento del Tesoro de Estados Unidos. Esta ley federal significa que se aplica en todo el país y sustituye a las leyes estatales en conflicto.
El derecho societario federal de EE.UU. no cambia con frecuencia porque las entidades empresariales son creaciones del derecho estatal (véase aquí). Cada estado aplica sus propios requisitos (véase aquí), crea nuevos tipos de personas jurídicas y regula en gran medida las cuestiones relativas a las entidades mercantiles constituidas u operativas en su jurisdicción. Este tipo de superposición federal es inusual (véase aquí), pero se limita a fines de información financiera para ayudar a FinCEN en su misión de salvaguardar el sistema financiero del uso ilícito de fondos, incluido el blanqueo de capitales y las amenazas a la seguridad nacional de EE.UU..
¿Qué se considera una empresa declarante?
Todas las entidades estadounidenses son empresas declarantes que deben cumplir los requisitos de la CTA. Existen 23 exenciones a estos requisitos de información, pero la mayoría de ellas se refieren a entidades sujetas a requisitos de información más estrictos, como emisores de valores declarantes, instituciones financieras, compañías de seguros y fondos de inversión.
¿Qué hay que comunicar a la FinCEN?
Es necesario informar sobre la titularidad real, así como sobre las personas y entidades que ejercen un control sustancial. En una próxima entrada del blog, analizaremos estas categorías de personas y entidades con más detalle.
¿Cuáles son los plazos clave en 2024 y 2025 en virtud de la Ley de Transparencia Empresarial?
Las entidades constituidas antes del 1 de enero de 2024 no necesitan presentar su informe inicial hasta el 1 de enero de 2025. Las entidades constituidas a partir del 1 de enero de 2024 deben presentar su informe inicial a más tardar 90 días después de la entrada en vigor de su registro estatal. Las entidades constituidas a partir del 1 de enero de 2025 deben presentar su informe inicial a más tardar 30 días después de la entrada en vigor de su registro estatal.
¿Aumentarán estos requisitos de la BOI el tiempo necesario para crear una entidad en EE.UU.?
Este requisito no aumentará el tiempo necesario para constituir una entidad estadounidense, que normalmente puede hacerse en cuestión de días u horas, dependiendo del estado de constitución.
¿Quién puede acceder a esta información sobre el beneficiario efectivo?
Esta información sobre el beneficiario efectivo no estará a disposición del público. Estará a disposición de los organismos policiales estatales y federales, así como de las instituciones financieras si la empresa declarante autoriza a la institución financiera a utilizar la información. La información se conservará en una base de datos segura y no pública.
¿Qué significa para las empresas chinas la exigencia del BOI de la CTA?
Estados Unidos sigue siendo un destino popular para la inversión de capital extranjero. Los inversores chinos no son una excepción. NikkeiAsia informó de que la fuga de capitales de China alcanzó en 2023 su nivel más alto en siete años. Esta salida neta fue el resultado de la reducción de la inversión procedente de fuera de China, así como de que los chinos ricos trasladaron activos fuera de China o no repatriaron los beneficios a China. Nikkei Asia indicó que las empresas chinas también están estableciendo más operaciones en países extranjeros a medida que las cadenas de suministro mundiales continúan recuperándose de la conmoción del COVID-19.
Hemos observado un aumento en dos áreas en particular. En primer lugar, estamos recibiendo más consultas de empresarios chinos interesados en crear entidades estadounidenses para evitar repatriar los beneficios a China. Y en segundo lugar, hemos observado un aumento del número de empresas chinas que buscan afianzar sus marcas fuera de China, tomando un mayor control de su cadena de valor.
Los ciudadanos chinos que deseen constituir entidades en EE.UU. deberán facilitar a la FinCEN, como todos los demás, la información relativa a su titularidad real. La FinCEN indica que permitirá a determinados funcionarios extranjeros que presenten una solicitud a través de una agencia del gobierno federal de EE.UU. obtener información sobre la titularidad real con fines policiales. Sin embargo, dada la amplia definición que hace China de la aplicación de la ley y la seguridad nacional, es probable que la FinCEN no comparta esa información con el gobierno chino. Estaremos atentos a esta cuestión en particular a medida que se vaya implantando y aplicando la LTC.
Conclusión
Dado que los requisitos de la Ley de Transparencia Corporativa ya se aplican plenamente, todas las personas y entidades están sobre aviso en lo que respecta a la notificación de la titularidad real y determinadas relaciones de control. No se trata de un requisito totalmente nuevo, pero va mucho más allá de algunos requisitos de información anteriores del CFIUS.
Las entidades declarantes existentes disfrutarán de un período de gracia en 2024, pero las nuevas entidades declarantes estarán sujetas inmediatamente a estos requisitos, comenzando con un plazo de 90 días en 2024, que se reduce a un plazo de 30 días en 2025. Estos requisitos no deberían aumentar significativamente el tiempo o los gastos necesarios para establecer una entidad en EE.UU.
Afortunadamente para los ciudadanos chinos y otras personas que viven bajo una supervisión gubernamental más estricta, los datos de la BOI se conservarán en una base de datos segura del gobierno estadounidense y se compartirán en circunstancias muy limitadas. Esta es una buena noticia para los ciudadanos chinos que deseen invertir en EE.UU., siempre que este país pueda mantener la confidencialidad. base de datos segura. Seguiremos atentos a las noticias significativas en torno a la implantación de la CTA este año.
