El éxodo manufacturero de China: cómo México y Estados Unidos están ganando terreno
Durante años, he observado cómo se repite un patrón muy habitual —normalmente en LinkedIn y, por lo general, por parte de abogados chinos—: cada vez que escribo sobre el cambio estratégico de la producción industrial de China a México, alguien responde inevitablemente: «Pero esos productos de México siguen siendo, en esencia, chinos».
Si bien es cierto que muchos productos ensamblados en México siguen conteniendo componentes chinos, esto no refleja el panorama económico general. El traslado de la producción a México —a pesar de que persiste cierta dependencia de las piezas chinas— representa un importante reajuste económico que reporta beneficios significativos y crecientes tanto a México como a Estados Unidos. Igualmente importante es que la proporción de componentes chinos en los productos fabricados en México está disminuyendo de forma constante e inequívoca.
El efecto dominó económico: más allá del simple montaje
Cuando un producto se fabrica en México, una parte significativa de su valor —a menudo en torno al 50 % o incluso más en determinados sectores— se atribuye a los componentes fabricados en Estados Unidos. Esto significa que, por cada dólar gastado en un producto fabricado en México, aproximadamente cincuenta centavos o más revierten en la economía estadounidense a través del suministro de piezas esenciales, materias primas y maquinaria avanzada. En marcado contraste, los productos fabricados íntegramente en China contribuyen mínimamente a la actividad económica interna de Estados Unidos, y su valor se acumula principalmente en el extranjero.
La profunda integración de las cadenas de suministro entre México y Estados Unidos implica que una parte significativa del valor de los bienes exportados desde México a Estados Unidos ya tiene su origen en Estados Unidos. Según el Consejo de Gobiernos Estatales del Oeste (CSG West), que cita datos de la OCDE, el superávit comercial de México con Estados Unidos se «reduce drásticamente» si se tiene en cuenta el contenido estadounidense, ya que aproximadamente un tercio de las exportaciones brutas de México a Estados Unidos está compuesto por piezas y servicios de origen estadounidense. En apoyo de esto, la Oficina del Representante Comercial de Estados Unidos (USTR) informó de que más del 40 % de todos los productos mexicanos importados en 2024 procedían de Estados Unidos. Por el contrario, se estima que el contenido estadounidense en las exportaciones chinas es inferior al 5 %.
Esto significa que, cuando se fabrica en México para el mercado estadounidense, no solo se aprovechan los menores costes laborales, sino que también se utiliza material estadounidense y se refuerza la cadena de suministro entre Estados Unidos y México.
Y no solo eso, sino que una economía mexicana sólida, impulsada por el nearshoring, aumenta el poder adquisitivo de los consumidores mexicanos, que son mucho más propensos que sus homólogos chinos a adquirir bienes y servicios estadounidenses, tanto en su país como durante sus visitas a Estados Unidos. Este comportamiento de los consumidores amplifica aún más el impacto económico positivo que supone para Estados Unidos el traslado de la producción a lugares más cercanos.
En resumen: La fabricación en México no solo es una alternativa mejor a largo plazo que China, sino que supone un resultado mucho más favorable para Estados Unidos en prácticamente todos los aspectos.
¿Por qué el éxodo? Más allá de los aranceles
Si bien los aranceles estadounidenses sobre las importaciones chinas desencadenaron el cambio inicial, la salida continuada de la industria manufacturera de China se ve impulsada por varios factores que convergen:
Aumento de los costes laborales
La ventaja de China en materia de mano de obra barata, que en su día no tenía rival, se ha ido reduciendo progresivamente. Los salarios en sus principales centros industriales han aumentado considerablemente durante la última década, lo que ha reducido la diferencia de costes con países como México y Vietnam. A medida que la mano de obra se encarece, la justificación económica de fabricar en China se debilita, sobre todo si a ello se suman otros riesgos estratégicos.
Riesgos geopolíticos y tensiones comerciales
Las tensiones cada vez mayores entre China y sus principales socios comerciales —en particular, Estados Unidos y la Unión Europea— están generando incertidumbre en la planificación a largo plazo de las cadenas de suministro. Una combinación volátil de aranceles, sanciones, controles a la exportación y políticas comerciales cambiantes ha convertido a China en una base mucho más arriesgada para la fabricación a escala mundial. En respuesta a ello, muchas empresas están reduciendo activamente los riesgos mediante la reubicación o la diversificación de sus operaciones hacia países que están alineados con Estados Unidos, en lugar de ser sus adversarios.
Cuestiones relacionadas con la propiedad intelectual (PI)
La defensa de los derechos de propiedad intelectual sigue siendo un reto constante en China. A medida que se intensifican las tensiones geopolíticas, también aumentan los riesgos jurídicos y prácticos relacionados con el robo de propiedad intelectual o las transferencias forzadas de tecnología. Las empresas que cuentan con diseños, tecnologías o valor de marca propios se decantan cada vez más por jurisdicciones que ofrezcan una sólida protección de la propiedad intelectual y previsibilidad judicial.
Resiliencia de la cadena de suministro
La pandemia de COVID-19 puso brutalmente de manifiesto la fragilidad de unas cadenas de suministro globales sobrecargadas y centralizadas. Los plazos de entrega prolongados, la escasez de contenedores y los cierres generalizados de fábricas en China paralizaron la producción mundial. Las empresas dan ahora prioridad a unas cadenas de suministro más cortas y ágiles que permitan una adaptación más rápida a los cambios del mercado, a los acontecimientos geopolíticos y a futuras perturbaciones.
Cercanía al mercado
Fabricar más cerca de Estados Unidos —el mayor mercado de consumo del mundo— ofrece ventajas importantes y tangibles. El «nearshoring» a México puede reducir los tiempos de tránsito y los costes de envío, lo que permite una gestión más flexible del inventario, una producción «justo a tiempo» y una respuesta más rápida a la demanda cambiante de los consumidores.
Compatibilidad cultural
La compatibilidad cultural y las prácticas empresariales compatibles suelen pasarse por alto, pero son fundamentales. Para muchas empresas estadounidenses y canadienses, México ofrece una cultura empresarial y un ordenamiento jurídico más familiares. Los acuerdos comerciales regionales compartidos (como el T-MEC), una plantilla bilingüe y una mayor coincidencia en las expectativas empresariales simplifican la negociación, la comunicación y la gestión de las relaciones de colaboración. Por el contrario, los malentendidos culturales y normativos suelen generar fricciones en las relaciones comerciales entre Estados Unidos y China.
El caso de Danfoss: adaptación estratégica en México
En el artículo «Atrapado entre los aranceles y China, México se adapta a un Estados Unidos impredecible», publicado hoy en el New York Times, se analiza cómo las empresas estadounidenses están prosperando en México y cómo tanto los fabricantes estadounidenses como los mexicanos están llevando a cabo activamente una «des-chinización» de sus cadenas de suministro dentro de México. El artículo también incluye un interesante estudio de caso sobre Danfoss, una gran multinacional danesa que ha trasladado operaciones clave de China a México como parte de esta reorientación regional.
Una curiosidad: me parece interesante y, a la vez, un poco llamativo que se utilice aquí el ejemplo de Danfoss. En los inicios de este blog —hacia 2005— publicamos una entrada (que hace tiempo que se eliminó) en la que se destacaba a Danfoss como modelo de éxito en China. Esa entrada se basaba en un artículo que había leído en el que se detallaban los pasos concretos que Danfoss estaba dando para abrirse camino en China, y destaqué entre seis y ocho cosas que estaban haciendo exactamente bien. En aquel momento, los describí como una de las pocas empresas extranjeras que realmente «entendían China», y los señalé como un ejemplo que otros harían bien en seguir.
Ahora, casi dos décadas después, Danfoss parece volver a ir por delante de su tiempo, esta vez a la hora de gestionar el cambio de rumbo que supone alejarse de China.
Según el New York Times, en respuesta a la presión ejercida por los aranceles estadounidenses sobre las importaciones chinas y al deseo generalizado de estabilizar la cadena de suministro, Danfoss ajustó estratégicamente sus operaciones en México para cumplir con los estrictos requisitos del Acuerdo Estados Unidos-México-Canadá (USMCA). Al abastecerse de forma proactiva de componentes dentro de Norteamérica y aumentar significativamente la producción local, Danfoss no solo mitigó el impacto de los aranceles, sino que también forjó vínculos económicos regionales más sólidos y mejoró su eficiencia logística.
«Hasta ahora, la estrategia comercial de México seguía estando muy ligada a Asia. Traer suministros de allí resultaba económicamente viable debido a los bajos costes: en lugar de pensar en cómo fabricar las cosas aquí, las importaba. Pero la situación actual nos está empujando a pensar: “Oye, ¿por qué no?”»
—Xavier Casas, director de la fábrica de Danfoss en Apodaca, México
Antes de que los aranceles entraran en vigor en marzo, solo alrededor del 40 % de las exportaciones de Danfoss se realizaban conforme a las normas del T-MEC. Sin embargo, cuando Trump acordó suspender los aranceles sobre los productos mexicanos incluidos en el acuerdo, la empresa se adaptó rápidamente. En la actualidad, prácticamente todos los productos de Danfoss que se envían desde México a Estados Unidos cumplen con el acuerdo comercial. La mayoría de los productos que cumplen las normas de origen específicas del T-MEC pueden entrar en Estados Unidos sin aranceles.
T-MEC: un catalizador para el auge de la industria manufacturera regional
El T-MEC ha impulsado el crecimiento y la integración del sector manufacturero en América del Norte. Al establecer que un porcentaje significativo del valor de un producto debe proceder de los países miembros (Estados Unidos, México y Canadá) para poder acogerse a exenciones arancelarias, el acuerdo ofrece importantes incentivos para que las empresas se replanteen sus estrategias de abastecimiento global. Esto no solo reduce la dependencia de proveedores externos, a menudo lejanos, sino que también fomenta el crecimiento económico, la creación de empleo y la sofisticación industrial en la región de América del Norte.
Esta estrategia está dando sus frutos. Según un artículo del New York Times, alrededor del 87 % de las exportaciones mexicanas están ahora exentas de aranceles estadounidenses.
El énfasis del T-MEC en las normas laborales, la protección del medio ambiente y las normas de comercio digital contribuye a garantizar que el crecimiento del sector manufacturero se ajuste a los valores sociales generales, promoviendo un modelo de desarrollo económico más sostenible y equitativo en todo el continente.
Liderazgo gubernamental: Plan México
Los dirigentes mexicanos están contribuyendo a impulsar esta transformación. Según un artículo del New York Times, la presidenta Claudia Sheinbaum ha puesto en marcha el «Plan México», una ambiciosa estrategia destinada a revitalizar la industria manufacturera, sustituir las importaciones y equilibrar el déficit comercial con países como China, con los que México no tiene acuerdos comerciales.
«Con Estados Unidos tenemos el acuerdo comercial, que es muy importante», declaró Sheinbaum recientemente, y subrayó que reforzar el T-MEC es «la única forma» en que América del Norte puede «competir con los países asiáticos, especialmente con China».
Las cifras son contundentes: según el New York Times, si Norteamérica pudiera fabricar tan solo el 10 % de las importaciones que recibe actualmente de China, el PIB de México crecería un 1,2 %, el de Estados Unidos un 0,8 % y el de Canadá un 0,2 %.
Ya antes de la elección de Trump, los abogados mexicanos con los que colaboramos habitualmente solían comentarnos que tanto la población como el Gobierno de México son conscientes de que, tarde o temprano, tendrán que elegir entre Estados Unidos y China, y que esa elección siempre recaerá en Estados Unidos. Eso es exactamente lo que estamos viendo que ocurre.
Los datos lo dicen todo
Importaciones de EE. UU.: China frente a México, 2017-2025
Los datos de la Oficina del Censo de Estados Unidos ilustran claramente cómo Estados Unidos está reduciendo su dependencia de China y estrechando sus lazos con México. En 2023, por primera vez desde que China se incorporó a la OMC, las importaciones estadounidenses procedentes de México superaron a las procedentes de China. Entre 2017 y 2023, las importaciones estadounidenses procedentes de China se redujeron un 16 %, mientras que las procedentes de México se dispararon un 52 %.
Las cifras de 2025 muestran que las importaciones estadounidenses procedentes de México ascienden a aproximadamente 219 500 millones de dólares, superando a las de China, mientras que las importaciones estadounidenses procedentes de China se sitúan en solo 148 500 millones de dólares.
Las implicaciones más amplias: una ventaja multifacética
El acelerado traslado de la producción industrial de China a México y Estados Unidos conlleva varias ventajas fundamentales y de gran alcance:
- Mayor resiliencia económica: La diversificación de las ubicaciones de producción y la reducción de la longitud de las cadenas de suministro disminuyen el riesgo de perturbaciones a escala mundial (como pandemias o conflictos geopolíticos) y refuerzan la estabilidad económica de todos los países implicados.
- Creación sólida de empleo: El aumento de la actividad manufacturera en América del Norte se traduce directamente en nuevas oportunidades de empleo, a menudo altamente cualificadas, tanto en México como en Estados Unidos, lo que refuerza ambas economías e impulsa el crecimiento salarial.
- Mayor autonomía estratégica: reducir la dependencia excesiva de un único centro de fabricación extranjero, en particular de China, mejora la seguridad nacional, fortalece las industrias nacionales críticas y permite un mayor control soberano sobre los bienes y tecnologías esenciales.
- Mejora de la huella medioambiental: unas cadenas de suministro más cortas se traducen, por naturaleza, en una reducción de las emisiones de carbono relacionadas con el transporte, lo que contribuye a los objetivos de sostenibilidad a nivel mundial.
Mayor protección de la propiedad intelectual: Operar en un marco jurídico más conocido, con derechos de propiedad intelectual sólidos, reduce el riesgo de plagio y garantiza una mayor rentabilidad de la innovación.
Este cambio no se reduce a una cuestión económica: tiene que ver con los valores, la coherencia y la tranquilidad. Como me comentó un cliente que recientemente trasladó toda su producción de China a México:
Cada día me levanto sintiéndome mejor al saber que mi empresa está ayudando a un vecino —uno que comparte nuestros valores— en lugar de alimentar un sistema que quiere que fracasemos.
Esta opinión pone de relieve lo que muchos están comprendiendo: que las decisiones en materia de fabricación ya no se basan únicamente en los márgenes, sino en la coherencia a largo plazo, la estabilidad y la confianza.
El renacimiento de la industria manufacturera en Norteamérica
A medida que más empresas se esfuerzan por reducir su dependencia de China en sus cadenas de suministro, la tendencia general apunta hacia un ecosistema de cadenas de suministro entre Estados Unidos y México cada vez más integrado.
Las cadenas de suministro mundiales están experimentando una profunda reestructuración. A medida que las empresas se adaptan a las nuevas realidades geopolíticas y económicas, el interés por la fabricación en América del Norte ya no es solo una moda pasajera, sino un cambio estructural que está redefiniendo el futuro de la industria, el comercio y la resiliencia económica en todo el continente. Las empresas que apuesten por este renacimiento de la fabricación en América del Norte estarán en la mejor posición para alcanzar el éxito y la estabilidad a largo plazo.
Si su empresa está considerando trasladarse de China a México, nuestros equipos jurídicos en China y México pueden ayudarle a llevar a cabo el traslado de forma estratégica, eficiente y segura.
